银行花式甩不良“包袱” 改善资产质量稳中向好

为防范化解潜在金融风险，银行正采取多样化方式甩掉不良“包袱”。2月10日，北京商报记者梳理发现，开年以来已有招商银行、平安银行、山西夏县农商行等多家银行通过批量转让或定增搭售等方式处置不良资产。在分析人士看来，未来银行处置不良资产效率会随着互联网和科技运用不断提升，市场化程度会越来越高，定价会更为合理且处置方式更为多样。

 

银行花式甩不良“包袱”

银行处置不良资产的手段愈发丰富。2月10日，北京商报记者注意到，开年至今已有多家银行在银登网、证监会官网披露不良资产转让信息，各家银行处置不良资产的方式也较为多样，批量转让不良资产包、定增搭售不良资产等均有所体现。

例如，招商银行近日发布招商公告，该行拟以公开竞价方式向资产管理公司批量转让个人信用卡不良债权，北京商报记者注意到，招商银行此次拟将共计48户的信用卡不良债权打包转让，涉及债权金额625.15万元;平安银行开年至今也发布了6期个人消费及经营类信用不良贷款转让公告，在最新一期的公告中，平安银行表示，拟将216户不良资产批量转让，涉及未偿本息总额1.895亿元，2月16日开始竞价，转让起始价为310万元。

面对不良资产处置的压力，亦有银行通过在定增方案中搭售不良资产的方式，希望起到既补充资本又降低不良贷款率的双重功效。例如，证监会近日核准了山西夏县农商行拟定向发行不超过2.5亿股新股的方案，根据该行定增说明书，山西夏县农商行本次发行价格为1元/股，发行对象每认购1股，需另行自愿出资1.3元用于购买该行不良资产包份额。

金乐函数分析师廖鹤凯表示，从银行不良资产的市场化处理方式来看，批量转让不良的优势是处置效率高，劣势是受偿比例可能会较低。定增搭售不良的优势是既可以补充资本又可以降低不良，劣势是定增定价因为搭售不良需要有所下调，且适用的银行范围有限，没有普遍可操作性。

改善资产质量稳中向好

处置不良资产是防范化解金融系统性风险的重要举措。从过往不良资产的处置情况来看，根据银保监会近日披露的数据显示，2021年我国银行业累计处置不良资产3.13万亿元，同比增加0.11万亿元，再创历史新高，有效降低了信用风险水平。2017-2021年，五年间累计处置不良资产11.9万亿元，超过此前12年处置总量。

不良资产的加速出清也使得银行资产质量得以持续改善。截至目前，共有19家A股上市银行公布了2021年业绩快报，从已披露数据的银行来看，各家银行不良贷款率均较2020年有所改善。19家银行中有7家不良贷款率降至1%及以下，其中，宁波银行降至0.77%，常熟农商行降至0.81%，招商银行和厦门银行均降至0.91%，上海农商行、张家港农商行均降至0.95%，苏州农商行则降至1%。

从下降幅度来看，江阴农商行降幅最大，截至2021年末，该行不良贷款率为1.32%，相较于上年末下降0.47个百分点。苏州农商行、苏州银行、中信银行、江苏银行、紫金农商行、张家港农商行不良贷款率也均较2020年末减超0.2个百分点。

为进一步提高风险抵御能力，19家银行拨备覆盖率也有所增强，北京商报记者梳理发现，7家银行拨备覆盖率超过400%，常熟农商行、宁波银行拨备覆盖率更是超过了500%，分别达531.98%、522.01%。从增速来看，张家港农商行和苏州银行两家银行提升最为明显，拨备覆盖率分别较上年末提升了171.67%、131.84%，分别达479.5%、423.58%。

光大银行金融市场部宏观研究员周茂华认为，从银行拨备、不良贷款率及部分银行加大风险处置等情况来看，银行资产质量保持良好格局。随着国内需求稳步恢复、宏观经济有望运行在合理区间，后续银行资产质量仍保持乐观预期。

处置力度或将进一步加大

尽管国内政策层面与银行金融机构采取了不少措施，规范合理认定不良、培育二级市场等拓宽不良处置方式，提升金融机构处置不良效率，但银行化解不良资产仍面临不少难点。周茂华指出，全球宏观经济环境仍复杂，不良贷款清收难度大，不良处置涉及银行机构、司法、税务等多部门，处置起来一般耗时费力，同时，部分银行不良资产处置方式不够宽，面临较大补资本压力。

谈及未来银行不良资产处置的趋势，苏宁金融研究院宏观经济研究中心副主任陶金认为，未来一段时间，银行不良资产处置将面临长短期两个层面因素的影响，一方面，宽信用政策之下的信用将继续扩张，实体经济的现金流在短期内变得更加充裕，债务偿还也会变多，短期的不良资产积累也会变慢，但随着信用不断扩张，不良资产的绝对规模会在未来增加，未来长期的处置压力还会存在。

银保监会也曾指出，当前疫情多点散发，宏观经济面临三重压力，许多企业尤其是小微企业、个体工商户生产经营仍面临困难，银行不良贷款反弹压力持续存在，风险防控形势依然严峻。下一步银保监会将深入调研分析，进一步督促银行做实资产质量，严格落实金融资产风险审慎分类制度。妥善处置重点机构、行业、领域金融风险，指导银行综合运用现金清收、核销、批量转让等方式，加大不良资产处置，有效应对不良资产反弹。

“未来银行处置不良资产效率会随着互联网和科技运用不断提升，市场化程度会越来越高，定价会更为合理且处置方式更为多样。”廖鹤凯建议，银行应运用大数据、人工智能等多种手段配合对不良资产细化的分类管理，加强不良资产的出清力度，提高回收比例。(作者： 宋亦桐 李海颜 )

关键词： 资产质量 银行 银保监 不良资产